När du ska välja sparform för ditt aktiesparande står du ofta mellan ISK (Investeringssparkonto) och kapitalförsäkring. Båda har sina fördelar, men vilket passar dig bäst? Den här jämförelsen hjälper dig att fatta rätt beslut.
ISK (Investeringssparkonto) är en sparform där du betalar en schablonbeskattning baserad på kontots värde istället för skatt på faktiska vinster. Skatten läggs på automatiskt och du slipper deklarera vinster och förluster.
Skatten beräknas som en procent av kontots genomsnittliga värde under året. För 2025 är schablonräntan cirka 1,25%, och på denna betalar du 30% skatt, vilket ger en effektiv skatt på ungefär 0,375% av ditt totala kapital.
Kapitalförsäkring är tekniskt sett en försäkring där du är både försäkringstagare och förmånstagare. Pengarna investeras enligt dina önskemål, men juridiskt ägs de av försäkringsbolaget. Detta skapar vissa skattefördelar.
På kapitalförsäkring betalar du avkastningsskatt istället för kapitalskatt. Denna ligger på 15% istället för 30%, vilket är en betydande skillnad för lönsamma investeringar.
| Aspekt | ISK | Kapitalförsäkring | Vinnare |
|---|---|---|---|
| Skattesats | ~0,375% per år | 15% på avkastning | Beror på avkastning |
| Flexibilitet | Hög – fritt uttag | Låg – bindningstid | ISK |
| Deklaration | Automatisk | Automatisk | Lika |
| Investeringsval | Mycket brett | Begränsat | ISK |
| Avgifter | Låga | Högre | ISK |
ISK passar bäst om du vill ha flexibilitet att ta ut pengar när som helst, vill ha brett investeringsutbud, eller förväntar dig måttlig avkastning (under 8% per år). ISK är också enklare att förstå och hantera.
Kapitalförsäkring kan vara fördelaktig om du har mycket lång sparhorisont (15+ år), förväntar dig mycket hög avkastning, eller vill ha viss kreditorsskydd. Den lägre skattesatsen på 15% blir mer värdefull ju högre avkastning du får.
Säg att du investerar 100 000 kr och får 8% avkastning per år i 20 år:
ISK: Du betalar cirka 375 kr per år i schablonsskatt. Efter 20 år har du cirka 465 000 kr (inklusive årlig skatt).
Kapitalförsäkring: Du betalar 15% på avkastningen. Efter avgifter och skatt kan du ha cirka 420 000 kr, beroende på avgiftsstrukturen.
För de flesta nybörjare är ISK det självklara valet. Det är enkelt, flexibelt och har låga avgifter. Kapitalförsäkring kan vara värt att överväga först när du har större belopp och mycket lång tidshorisont.
Fråga dig själv: Behöver jag kunna ta ut pengarna snabbt? Vill jag ha brett investeringsutbud? Är jag bekväm med enklare lösningar? Om svaret är ja på dessa frågor, välj ISK.
Om du är intresserad av att maximera din långsiktiga avkastning och förstå hur sammansatt ränta fungerar kan vår ränta på ränta kalkylator hjälpa dig se skillnaden över tid.
Viktigt att veta: Denna information är vägledande och utgör inte finansiell rådgivning. Kontrollera alltid aktuella villkor hos respektive finansiell aktör. Investeringar innebär alltid risk för förlust.